2/4: W8 на полном наборе 20 инструментов

Общий пересчёт 13 октября: все 20 инструментов, без исключения убыточных задним числом. Неизменённый W8 при 10 bps/сторона: исследовательский кандидат +327 810 ₽, дневная DD 63 417 ₽, PF 1,530; старые правила +363 766 ₽, DD 70 422 ₽, PF 1,604. Равные доли 20 инструментов у кандидата −140 809 ₽, равные 8 секторов −236 669 ₽. Общий лимит входного номинала 1 млн ₽ — НЕ депозит и НЕ ГО. В DAX/HANG/TLT кандидат подтверждает перенесённый якорь завершённой свечой старого контракта; без этого изменения полный расчёт текущих правил не завершён. Исправление НЕ установлено в боевое ядро. Есть 40 неизвестных денежных записей при позиции и 39 дат неполной оценки у W8: чистая прибыль и полная DD не удостоверены. Торговлю не переключали. Полный отчёт и графики: https://oleg-vodiak.ru/asset/ops/output/ra_selection_full_universe_post_20261013_v1/index.html

Исследование, не активация торговли. Известный P/L, не полный broker net. 1 млн ₽ — лимит входного номинала, НЕ депозит, НЕ ГО. Постоянный бюджет новых входов не проверяет свободные средства после убытков, банкротство или маржинальные требования. 5/10 bps — расходы ценовой модели, не фактический единый дневной тариф Финама. Дневная DD наблюдаемая; 39/82 пропущенных оценок могут скрывать более глубокую просадку. Нет независимого нового OOS.

Неизменённый отбор и контрольные распределения

Используется последнее завершённое недельное отношение TR2/TR8 ≤ 0,8; рейтинг 1/отношение. До четырёх разных экономических блоков, по 25% общего входного бюджета. Старые позиции сохраняются при смене списка, занимают резерв и блок своего сектора. Перенос считается новым событием допуска после фактического модельного закрытия старого контракта. Результаты инструментов не используются для исключения из набора. Постоянные контроли: по 5% на каждый инструмент либо по 12,5% на каждый из восьми секторов, разделённые поровну внутри сектора.

Правила	Распределение	bps/сторона	P/L, ₽	Дневная DD, ₽	PF	Средний номинал, ₽	UNKNOWN cash	Даты неполной оценки
старые	Равные 20	5	-24872	82805	0.946	486594	352	82
старые	Равные 20	10	-120819	155077	0.815	486594	352	82
старые	Равные 8 секторов	5	-71840	126628	0.907	619318	352	82
старые	Равные 8 секторов	10	-205532	228237	0.787	619318	352	82
старые	W8 + резерв + сектор	5	454544	60770	1.858	618327	42	39
старые	W8 + резерв + сектор	10	363766	70422	1.604	618327	42	39
кандидат	Равные 20	5	-44964	94601	0.916	485427	352	82
кандидат	Равные 20	10	-140809	171340	0.790	485427	352	82
кандидат	Равные 8 секторов	5	-101570	143772	0.878	619079	352	82
кандидат	Равные 8 секторов	10	-236669	253444	0.762	619079	352	82
кандидат	W8 + резерв + сектор	5	421232	53507	1.776	592382	40	39
кандидат	W8 + резерв + сектор	10	327810	63417	1.530	592382	40	39

Разная фактическая загрузка: кандидат W8 в среднем 592 тыс. ₽, равные 20 — 485 тыс. ₽, равные сектора — 619 тыс. ₽. Это не сравнение при равном риске. Целые объявленные контрактные единицы округляются до допуска, а не после резервирования; при малом слоте часть инструментов не получает позиции. РТС при изолированном номинале 100 тыс. ₽ не имел целого контракта, но в слоте W8 250 тыс. ₽ может участвовать. Исторические спецификации для каждой даты ещё не удостоверены.

Почему это кандидат, а не запущенное ядро

На DAX/HANG/TLT неизменённая извлечённая функция ждёт свечу за 18 марта 2026 года: новый контракт этой свечи не имеет, а при подготовке переноса старый день ещё не завершён. В исследовательском варианте после позднего подтверждения открытия используется точная, к тому моменту завершённая свеча старого контракта, привязанная к неизменённому якорю. DAX: DXH6, закрытие 19 082, наблюдение 23.03 в 12:30 МСК; HANG: HSH6, 25 902, 19.03 в 18:02; TLT: TLH6, 87, 27.03 в 11:08. Пропуск не заменён ценой нового контракта. Исходник боевого ядра не менялся. Полная базовая метрика неизменённых текущих правил поэтому НЕ получена.

Это не доказательство реальной остановки брокера в те исторические даты: протокол переноса использует символические in-memory фикстуры, не реальные ордера. Межконтрактный разрыв не начисляется как доход. Закрытие старого и открытие нового берутся из разных нативных минутных свечей; до нового открытия позиция плоская. Начальная сторона LONG общая для обоих правил. Выходные не удалены глобально: уровни следуют календарям функций, а недельные признаки сохраняют прежний отдельный календарь рабочих дней.

Разложение результата W8 при 10 bps

Инструмент	Валовой P/L, ₽	Расходы, ₽	Известные денежные потоки, ₽	Известный P/L, ₽	Входов с позицией
Si	2682	1472	0	1210	3
RTS	28927	4944	0	23983	15
EURUSD	-6889	6724	0	-13612	18
BR	40920	18098	0	22822	40
NG	119046	24041	0	95005	51
COCOA	173179	20212	0	152967	41
COPPER	-7659	22632	0	-30291	46
COFFEE	51132	10752	0	40381	22
SPYF	-6014	6316	0	-12330	14
NASD	-5848	12257	0	-18105	26
DAX	-7410	7184	0	-14594	15
HANG	23560	8229	0	15331	17
TLT	2734	3385	0	-651	8
RGBI	3417	9448	0	-6031	20
USDRUBF	-2820	1425	3312	-932	3
CNYRUBF	3008	4354	4268	2921	9
EURRUBF	3080	4049	2549	1581	10
GLDRUBF	55218	11939	-9038	34241	24
IMOEXF	39825	7909	-1185	30731	17
RGBIF	4662	1477	-2	3183	3

P/L = валовой P/L − модельные расходы + известные денежные потоки. UNKNOWN cash не равен нулю и не превращается в подтверждённый доход. Повторены 116 484 независимые дневные проверки 12 сценариев. Преимущество отбора нельзя объявлять доказанным предсказанием движения только из роста PF; ниже показаны и валовая разница, и экономия расходов относительно контролей.

Прибыль концентрирована: какао +153 тыс. ₽ и газ +95 тыс. ₽ дают около 76% итогового известного P/L. Это ограничение устойчивости, а не повод удалить их или убыточные рынки задним числом. В данном сравнении с равными 20 преимущество валового P/L около 469 тыс. ₽, экономия расходов только около 5 тыс. ₽ при 10 bps: результат не сводится к уменьшению числа сделок, но не доказывает преимущество при одинаковом риске.

Контроль	bps	Разница валового P/L	Разница расходов	Разница cash	Разница P/L
Равные 20	5	468705	-2423	-4932	466196
Равные 8 секторов	5	485817	-41677	-4692	522802
Равные 20	10	468705	-4846	-4932	468619
Равные 8 секторов	10	485817	-83354	-4692	564479

Временные отрезки — не новый OOS

Правила	bps	2025 P/L, ₽	2026 до 02.10 P/L, ₽
старые	5	240475	214069
старые	10	189697	174069
кандидат	5	223885	197347
кандидат	10	172460	155349

Все инструменты: вклад в отобранный портфель